（一）短期償債能力分析

思考

用什么來(lái)支付貨款、發(fā)工資、交稅？企業(yè)支付完這些負(fù)債，是否應(yīng)該有所結(jié)余？

1.營(yíng)運(yùn)資金

2.流動(dòng)比率、速動(dòng)比率、現(xiàn)金比率

（1）流動(dòng)資產(chǎn)、速動(dòng)資產(chǎn)、現(xiàn)金資產(chǎn)

說(shuō)明

對(duì)于衍生金融工具的處理

2023年教材正文介紹的速動(dòng)資產(chǎn)不包括衍生金融工具，但教材例題的計(jì)算中又考慮了衍生金融工具，正文表述與例題出現(xiàn)矛盾。如果題目中涉及衍生金融工具，我們的處理與教材例題一致，即衍生金融工具包含在速動(dòng)資產(chǎn)中。

（2）流動(dòng)比率、速動(dòng)比率、現(xiàn)金比率的計(jì)算

流動(dòng)比率=流動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)負(fù)債

速動(dòng)比率=（貨幣資金+交易性金融資產(chǎn)+應(yīng)收款項(xiàng)）/流動(dòng)負(fù)債

現(xiàn)金比率=（貨幣資金+交易性金融資產(chǎn)）/流動(dòng)負(fù)債